من الأسهل تحقيق المزيد من الدخل السلبي في سوق هابطة

على الرغم من أن الدخول في سوق هابطة آخر يمثل مشكلة ، إلا أن الإيجابي هو أنه يمكننا جميعًا توليد المزيد من الدخل السلبي! ونظرًا لأننا نستطيع الآن توليد المزيد من الدخل السلبي ، يمكننا أيضًا الاقتراب كثيرًا من الحرية المالية.

للتذكير ، تعني الحرية المالية وجود دخل سلبي كافٍ لتغطية نفقات المعيشة التي تريدها. عندما يحدث هذا ، يمكنك أن تفعل ما تريد.

بالنسبة للمستثمرين ، قد يكون هذا السوق الهابط مع أسعار الفائدة المرتفعة هدية جيدة. المفتاح هو عدم الشعور بالاكتئاب الشديد بشأن انخفاض قيمة محفظتك لأن لديك تخصيص الأصول المناسب. في النهاية ، ستتعافى قيم المحفظة.

عنصر مهم آخر هو الحفاظ على تدفقات الدخل النشطة للاستفادة من انخفاض أسعار الأصول. ما لم يكن لديك معاش تقاعدي مضمون ، فإن التقاعد المبكر والاعتماد فقط على مصادر الدخل السلبية قد لا يكون هو الاستراتيجية المثلى.

ومع ذلك ، حتى لو كنت متقاعدًا تقليديًا مع صفر دخل نشط، لا يزال من المفترض أن ترى تكلفة أعلى للضمان الاجتماعي لتعديلات المعيشة. علاوة على ذلك ، قد تولد استثماراتك المدرة للدخل تلقائيًا المزيد من الدخل في بيئة معدل فائدة أعلى.

تحقيق دخل أكثر سلبية في سوق هابطة

مثل العديد من المستثمرين ، تضررت ثروتي الصافية مع انخفاض الأسهم. في وقت ما ، كان لدي 30٪ من صافي ثروتي في الأسهم. يؤدي انخفاض الأسهم بنسبة 25٪ إلى انخفاض صافي ثروتي بنحو 7.5٪. أكثر ما أشعر به بشكل مريح أن خسارته من الأسهم هو 10 ٪ من صافي ثروتي. بعد 10٪ ، يبدأ مزاجي بالتدهور.

ولكن باعتبارها متقاعد وهمي، ينصب تركيزي الأساسي على توليد دخل سلبي كافٍ لتغطية نفقات المعيشة المطلوبة. إن رؤية صافي ثروتنا ينمو في سوق صاعدة أمر جيد للأنا. لكن أهم شيء يهتم به المتقاعد هو التدفق النقدي وليس صافي ثروته.

القيمة الصافية هي أكثر من مقياس الغرور الذاتي. من الجيد أن تحسب حتى تتمكن من معرفة نوع عائد الاستثمار الذي تولده بناءً على تعرضك. من الجيد أيضًا أن تظل على رأس ثروتك الصافية لأغراض التخطيط العقاري.

لكن بخلاف هذين السببين ، التدفق النقدي أكثر أهمية من صافي الثروة. التدفق النقدي حقيقي ، في حين أن القيمة الصافية ذاتية. هدفي المالي الأول هو توليد دخل استثماري كافٍ لدعم نمط حياتنا المنشود.

ارتفاع أسعار الفائدة يعني المزيد من الدخل السلبي

عندما ترتفع أسعار الفائدة ، يميل كل شيء من عائدات السندات إلى عوائد توزيعات الأرباح أيضًا إلى الارتفاع. السبب في ذلك هو أن كل عائد نسبي إلى معدل العائد الخالي من المخاطر.

لن يستثمر أي مستثمر عقلاني في أصل مخاطرة إذا كان بإمكانه الحصول على عائد أعلى خالٍ من المخاطر. نتيجة لذلك ، يجب أن يكون المستثمرون قادرين على توليد دخل سلبي أكثر سهولة عندما تكون أسعار الفائدة أعلى.

تحتاج الشركات التي تصدر السندات إلى زيادة مدفوعات القسائم لتظل قادرة على المنافسة مع السندات الحكومية. قد تزيد الشركات أيضًا من نسب توزيعات الأرباح لزيادة عوائد توزيعات الأسهم أيضًا.

فيما يتعلق بالعقارات ، يجب أن ترتفع معدلات الحد الأقصى لجعل العقار أكثر جاذبية مقارنة بمعدل العائد الخالي من المخاطر. إذا لم ترتفع الإيجارات ثم يجب تعديل أسعار العقارات إلى أسفل. هذه هي قوى السوق الطبيعية في العمل.

بشكل عام ، يعتبر الملاك من أكبر المستفيدين من التضخم مع ارتفاع أسعار العقارات والإيجارات. كل ما في الأمر أنه في الوقت الحالي ، كان الارتفاع المؤقت في معدلات الرهن العقاري سريعًا للغاية.

حشد رأس المال الخاص بسبب ارتفاع الأسعار

في الماضي ، كنت أستثمر بانتظام غالبية التدفق النقدي في S&P 500 وفي الصناديق العقارية الخاصة. ولّد هذان النوعان من الاستثمارات عائدات استثمار تتراوح بين 1.5٪ و 10٪ في المتوسط. علاوة على ذلك ، فإن الدخل الناتج هو 100 ٪ سلبي.

ومع ذلك ، مع ارتفاع أسعار الفائدة ، تعمل السندات الحكومية الآن على مزاحمة رأس المال الخاص. بدلاً من استثمار التدفق النقدي الخاص بي في الغالب في S&P 500 وصناديق العقارات الخاصة ، خصصت 60 ٪ من أموالي من أجل شراء سندات الخزينة ينتج ~ 4.5٪. نعم ، لا يزال يتم استثمار 40 في المائة في الأصول الخطرة ، لكن تلك النسبة كانت أقرب إلى 80 في المائة قبل أن ترتفع أسعار الفائدة بشكل كبير.

معدل عائد مضمون بنسبة 4.5٪ على سندات الخزانة لأجل 1-3 سنوات جذاب لأي شخص يعتمد على دخل الاستثمار ليبقى مجانيًا. تعد عائدات سندات الخزانة جذابة بشكل خاص مقارنة بتلقي عائد توزيعات أرباح بنسبة 1.8 ٪ تقريبًا من S&P 500 ، وهو شديد التقلب.

يمكن أن تحقق العقارات بسهولة أكبر من 4.5٪. ومع ذلك ، هناك أيضًا خطر هبوط الآن بعد أن ارتفعت معدلات الرهن العقاري. يمكن أن تنخفض أسعار العقارات بسهولة بنسبة 5٪ – 15٪ خلال الـ 12 – 18 شهرًا القادمة إذا لم تنخفض معدلات الرهن العقاري خلال هذه الفترة الزمنية. نتيجة لذلك ، من الأفضل إبطاء نشر رأس المال أو تقديم عروض أسعار أكثر قوة.

أخيرًا ، قد يذهب بعض رأس المال الذي ربما ذهب إلى الأسهم ذات النمو المرتفع الآن إلى السندات ذات العوائد المرتفعة أو الأسهم ذات العائد المرتفع. في سوق هابطة ، غالبًا ما يعني الهروب إلى بر الأمان دخلًا سلبيًا أكبر. يذكرك السوق الهابط أيضًا بأن التدفق النقدي هو الملك!

العوائد الاسمية لا تزال جيدة

بالتأكيد ، قد تخسر استثماراتك ذات العوائد المرتفعة بالقيمة الحقيقية بسبب التضخم المرتفع. ومع ذلك ، فإن تحقيق عائد رمزي لا يزال أفضل من خسارة المال بالفعل.

نظرًا لارتفاع أسعار الفائدة ، تمكنت هذا العام من تعزيز محفظة الدخل السلبي الإجمالية الخاصة بي بنحو 10٪ ، أو ما يقرب من 35000 دولار. تأتي الزيادات بشكل رئيسي من سندات الخزينة ، الاستثمارات العقارية الخاصة، ودخل إيجار العقارات.

بصفتي متقاعدًا وهميًا ، لدي تدفق نقدي من Monetary Samurai وأنشطة أخرى متعلقة بالكتابة ، والتي يتم إعادة استثمارها في استثمارات مدرة للدخل. لدي أيضًا دخل سلبي فائض يتم إعادة استثماره لأننا ننفق أقل مما ننفقه مبلغ الدخل السلبي الحالي.

فيما يلي بعض الطرق التي يمكنني من خلالها تعزيز الدخل السلبي في هذا السوق الهابطة الذي يسببه بنك الاحتياطي الفيدرالي.

يعزز الدخل السلبي في سوق هابطة

• لقد استثمرت حتى الآن 250 ألف دولار في سندات الخزانة التي ستولد 11.250 دولارًا إضافيًا سنويًا. قبل هذا العام ، لم تكن عائدات سندات الخزانة جذابة.

• دخل عقارات تأجير الحزام الشمسي يرتفع من حوالي 50000 دولار (باستثناء التوزيعات) إلى حوالي 60 ألف دولار نظرًا لارتفاع معدلات الرهن العقاري التي تدفع المزيد من الناس إلى الاستئجار.

• عقار لقضاء العطلات في بحيرة تاهو زاد صافي دخل الإيجار من حوالي 650 دولارًا شهريًا إلى 1500 دولار شهريًا في المتوسط ​​نظرًا لعدم وجود المزيد من قيود COVID. ذهبنا مرتين هذا الصيف وكان النشاط قويا.

• عزز دخل إيجار عقار واحد من 6700 دولار إلى 8000 دولار شهريًا. حوالي 300 دولار من زيادة الإيجار كانت بسبب السوق و 1000 دولار كانت بسبب إعادة تشكيلها التي خلقت غرفة معيشة إضافية ، وغرفة نوم ، وحمامًا ، وغرفة غسيل ، وخزانة. وافق المستأجرون على زيادة الإيجار بمقدار 200 دولار العام المقبل.

• يجب أن تولد استثمارات ديون المشاريع عوائد أعلى نظرًا لأن التسعير يعتمد على معدل خالي من المخاطر بالإضافة إلى هوامش الربح. أقدر دخلًا سنويًا إضافيًا يتراوح بين 3000 و 5000 دولار من الاستثمارات الجديدة هذا العام.

يوجد أدناه تدفقات الدخل غير الفعال المقدرة لعام 2023. من المحتمل أن يكون هناك فرق +/- 15٪ يرجع بشكل أساسي إلى مبالغ التوزيع من مختلف استثمارات الصناديق الخاصة.

ربما السوق الهابط ليس سيئًا للغاية بعد كل شيء

من المحتمل أن يرتفع عائد الدخل من محفظتك الاستثمارية الإجمالية بسبب ارتفاع معدلات الفائدة وانخفاض قيمة محفظتك. طالما أن السوق الهابط لا يعاني أكثر من 35٪ من التراجع ، يجب أن نكون على ما يرام.

من الواضح أنه من المشكل أن ترى قيمة محفظتك تنخفض. يعتبر التقاعد في الجزء العلوي من الدورة توقيتًا سيئًا. ولكن إذا كان لديك تدفق نقدي ، فيمكنك الآن شراء الأصول ذات العوائد المرتفعة. لذلك ، يساعدك السوق الهابط على الوصول إلى الاستقلال المالي بشكل أسرع أو قد يزيد من فرصك في البقاء متقاعدًا.

بمجرد عودة السوق الصاعدة ، من المرجح أن تنخفض عوائد الاستثمار مع ارتفاع أسعار الأصول. في مثل هذا السيناريو ، ما زلت تحقق نفس المبلغ أو أكثر في دخل الاستثمار السلبي.

بمعنى آخر ، طالما لديك تدفق نقدي منتظم والأمور لا تسوء كثيرًا ، فأنت تفوز دائمًا! حتى إذا كنت تخطط للتقاعد ، فإنني أوصي بإيجاد طرق للقيام بها بشكل مستمر دخل التقاعد التكميلي.

أفضل دخل تقاعد تكميلي هو القيام بشيء يمكنك القيام به مجانًا لأنه يجلب لك السعادة والهدف. سوف يستمر الساموراي المالي لسنوات قادمة لأنه لا يزال من الممتع العمل. سأفعل ذلك على الأرجح اكتب المزيد من الكتب قبل أن أموت.

التحول إلى الأصول المدرة للدخل قبل التقاعد بفترة طويلة

يعتبر السوق الهابطة تذكيرًا جيدًا لبدء تحويل بعض استثماراتك غير المدرة للدخل إلى استثمارات مدرة للدخل قبل سنوات من التقاعد. بعد كل شيء ، الطريقة الوحيدة للاستفادة منها مخزونات النمو هو البيع من حين لآخر.

إذا اعتمدت على التحول إلى المزيد من الأصول المدرة للدخل هذا العام ، فمن الواضح أنك تشعر بالضيق أكثر. لذلك ، ربما يكون من الحكمة البدء في نقل الأصول من ثلاث إلى خمس سنوات قبل التقاعد.

يعتبر السوق الهابطة أيضًا تذكيرًا جيدًا بوجود بعض مصادر الدخل النشطة دائمًا حتى تتمكن من الاستفادة من الأسعار المنخفضة. لا تتقاعد فقط ولا تفعل شيئًا. تقاعد وافعل شيئًا هادفًا يدر أيضًا دخلاً. ليس من الجيد أن تكون تحت رحمة السوق بنسبة 100٪.

لا تميل الأصول المدرة للدخل إلى التفوق في الأداء خلال سوق هابطة فحسب ، بل يمكنها أحيانًا إنتاج المزيد من الدخل أثناء فترات الركود. مع التوزيع المناسب للأصول ذات القيمة الصافية، يجب أن تكون قادرًا على الصمود في وجه العاصفة حتى عودة الأوقات الجيدة.

القراء ، هل تجد أن دخلك من الاستثمار السلبي يرتفع في هذا السوق الهابطة؟ كيف تخطط للاستفادة من معدلات أعلى لتوليد دخل سلبي أكثر؟

لمزيد من محتوى التمويل الشخصي الدقيق ، انضم إلى أكثر من 50000 آخرين واشترك في نشرة أخبار الساموراي المالية المجانية. Monetary Samurai هي واحدة من أكبر مواقع التمويل الشخصي المملوكة بشكل مستقل والتي بدأت في عام 2009.

إذا كنت ترغب في الحصول على ميزة تنافسية غير عادلة في بناء الثروة ، فاختر نسخة ورقية من أفضل الكتب مبيعًا في WSJ ، شراء هذا ليس هذا.